Revue FTX 2022

Qu'est-ce que la plateforme FTX ?

Commençons par une présentation générale de l’exchange FTX.

Généralités

FTX est une plateforme de trading de cryptomonnaies qui propose des produits de pointe, notamment des produits dérivés, des options et des jetons à effet de levier. D’après CoinMarketCap, l’exchange FTX se classe à la 3ème place des plateformes d’échange de cryptomonnaies au comptant avec une note de 8,2/10, juste derrière les géants Binance et Coinbase.

Si l’on devait décrire FTX en quelques chiffres, on pourrait citer :

• 1,2 millions d’utilisateurs
• Un volume de transactions quotidien d’environ 1, 75 milliards d’euros (d’après les données CoinMarketCap)
• Plus de 100 marchés spot
• Plus de 250 contrats à terme

L’échange FTX propose différents types de produits et services liés aux cryptos, notamment :

• L’achat et l’échange de cryptos via le marché spot et les contrats à terme
• Les paiements en cryptos avec la carte Visa FTX
• La réception et l’envoi de paiements en cryptos via FTX Pay

Histoire

Le fondateur de la plateforme FTX, Sam Bankman-Fried, est un ancien trader de Wall Street. C’est pourquoi la plateforme se présente comme « un exchange crypto construit par les traders, pour les traders ».

C’est au début de l’année 2018 que Sam Bankman-Fried a commencé à s’intéresser aux cryptomonnaies. Il a fondé une start-up d’arbitrage crypto, Alameda Research, qui a très vite rencontré un grand succès.

Fort de cette réussite, Sam Bankman-Fried s’est mis en tête de démocratiser le monde de la cryptomonnaie. De cette volonté est née la plateforme FTX le 8 mai 2019, avec Gary Wang en tant que co-fondateur. Le siège social de l’entreprise est aux Bahamas.

L’écosystème de FTX

Découvrons les principaux éléments qui composent l’écosystème FTX.

Trading cryptos

FTX est avant tout une plateforme de trading. L’échange vous permet de réaliser deux types de trading crypto via les contrats à terme ou les contrats spot.

L’essence même de l’exchange se trouve donc dans l’onglet « Market » de FTX. L’interface se décompose en plusieurs onglets :

• « Futures » : Il s’agit d’une des fonctionnalités principales de la plateforme FTX. C’est le marché des contrats à terme
• « Spot » : c’est le marché au comptant, la deuxième solution de trading sur FTX. Lorsque vous passez un ordre sur le marché spot, celui-ci est exécuté immédiatement au prix du marché
• « Stocks » : cette fois, c’est le marché des actions « tokenisées ». Vous pouvez y trouver des jetons de grandes entreprises comme Tesla, Apple, Netflix ou Amazon
• « Leverage tokens » : il s’agit d’un service prévu pour limiter les risques du trading traditionnel avec effet de levier. Vous pouvez trader des tokens ERC-20 à effet de levier prédéfini (en général x3)
• « Volatility » : ce service permet de miser sur la volatilité du Bitcoin
• « Prediction » : il s’agit de contrats à terme d’une durée limitée pour parier sur un événement spécifique. Par exemple, le contrat TRUMP-2024 aura une valeur de 1 $ si Donald Trump remporte l’élection présidentielle américaine en 2024, ou 0 $ sinon
• « Fiat » : c’est le marché des stablecoins qui sont, par définition, peu volatils puisqu’ils sont adossés à des monnaies fiat.
• « Recent » : l’historique de vos actions récentes.

FTX token (FTT) et staking

FTX Token (FTT) est le nom du jeton de l’exchange FTX. Les jetons FTT vous permettent de profiter d’avantages exclusifs.

La possession de jetons FTT vous offre :

• Jusqu’à 60 % de réduction sur vos frais de trading
• Jusqu’à 0,02 % de réduction sur FTX OTC
• L’opportunité de devenir VIP 2
• Des airdrops SRM chaque semaine

Le staking de jetons FTT, quant à lui, vous offre :

• Jusqu’à 40% de récompenses de parrainage
• Jusqu’à 0,003% de réduction des frais Maker
• Jusqu’à 50 votes bonus
• Jusqu’à 14% d’airdrops supplémentaires
• Jusqu’à 1000 retraits gratuits ERC20/ETH par jour
• 1 retrait fiat gratuit supplémentaire par semaine
• Jusqu’à 6 tickets IEO

FTX Card

Les cartes de paiement crypto deviennent de plus en plus répandues sur le marché. En janvier 2022, FTX a annoncé intégrer la course avec le lancement de sa FTX Card. A ce jour, la carte de paiement n’est pas encore disponible en France. Vous pouvez toutefois vous inscrire pour faire partie des premiers informés de la disponibilité de la carte dans votre région.

La FTX Card sera une carte totalement gratuite qui permettra à son détenteur de régler instantanément ses achats auprès de millions de marchands à partir de leur balance crypto. Voici quelques caractéristiques de la carte FTX :

• La FTX Card est totalement gratuite : aucun frais administratif ni frais de transaction
• Elle vous permet de dépenser les cryptos que vous possédez sur votre compte FTX. Lorsque vous effectuez un paiement, le montant exact de votre achat est converti instantanément. Le reste de vos actifs cryptos n’est pas converti. Cela vous permet de conserver vos cryptos et de ne convertir que le montant nécessaire pour chaque dépense
• Vos fonds restent sécurisés sur votre portefeuille FTX et bénéficient des hauts standards de sécurité de la plateforme
• La FTX Card est une carte Visa. Vous pouvez donc vous en servir chez tous les marchands qui acceptent les paiements par carte Visa, c’est-à-dire quasiment tous ! La carte est utilisable 24 heures sur 24 et 365 jours par an.

FTX Pay

La fonction FTX Pay votre permet de recevoir et d’effectuer des paiements en crypto ou en fiat. Si vous êtes gérant de site web ou d’application mobile, vous pouvez donner à vos clients la possibilité de payer via FTX. Selon les options choisies, vos clients pourront régler en différentes cryptomonnaies et/ou devises, à partir d’un compte FTX ou d’un portefeuille externe.

En tant que client, cette fonction vous donne la possibilité de régler vos achats directement en crypto de façon sécurisée.

Important : Le service FTX Pay est en cours de transfert depuis FTX International vers FTX US. Les nouveaux utilisateurs doivent donc se tourner vers FTX US pour utiliser cette fonctionnalité.

Comment faire du trading crypto sur FTX ?

Comment se lancer dans le trading crypto sur FTX ? Il suffit de suivre les quelques étapes suivantes.

Ouvrir un compte

L’inscription sur le site FTX ressemble beaucoup à celle sur les autres plateformes. Depuis la page d’accueil du site, cliquez sur « Register » en haut de la page. Ensuite vous devez simplement renseigner une adresse email (deux fois pour la confirmer) et un mot de passe, accepter les conditions d’utilisation puis valider.

A partir de là, vous avez accès à la plateforme. Toutefois, vous ne pourrez pas effectuer de transaction avant que votre compte ne soit vérifié.

Vérifier le compte

Vous devez ensuite vérifier votre identité. Il existe deux niveaux de vérification. Le niveau 1 s’accompagne de restrictions tandis que le niveau 2 permet des dépôts et retraits illimités.

Pour obtenir le niveau 1, vous devrez renseigner :

• Votre nom complet
• Votre date de naissance
• Votre pays de résidence et la ville/région
• Votre numéro de téléphone (un code vous sera envoyé pour vérifier le numéro)

Pour obtenir le niveau 2, vous devrez ajouter :

• Un justificatif de domicile
• La description de la source de vos fonds
• Une pièce d’identité
• Une vérification faciale

Déposer des fonds

Vous devez ensuite alimenter votre compte FTX en déposant des fonds, en fiat ou en cryptomonnaie. Pour cela, rendez-vous dans l’onglet « Wallet » puis cliquez sur « Deposit » sur la ligne USD. Notez que vous pouvez payer avec une autre devise, mais les fonds seront automatiquement convertis en dollars US.

FTX propose différentes options de dépôt :

• Virement bancaire
• Virement bancaire ACH
• Carte bancaire (débit ou crédit)
• Silvergate Exchange Network (SEN)
• Signet
• Cryptomonnaie

Important : si vous choisissez de déposer des fonds par carte bancaire, la carte doit être au même nom que votre compte FTX.

Trading

Un fois que vous avez alimenté votre compte, vous pouvez commencer votre trading en allant sur l’onglet « Market » puis en sélectionnant la section « Spot ». Choisissez votre paire de trading puis cliquez sur « Market Order ». Vous devez ensuite renseigner :

• Le montant que vous souhaitez acheter (en USD)
• Le type d’ordre.

Quels sont les frais sur FTX ?

Contrairement à d’autres plateformes de cryptomonnaies, FTX a l’avantage de pratiquer la clarté concernant les frais appliqués. Ainsi une page du site est clairement dédiée aux frais et facile d’accès à partir du menu en pied de page. Bien que le fonctionnement des frais applicables ne soit pas toujours limpide, cet effort de transparence mérite d’être souligné. Découvrons combien coûte le trading sur FTX.

Les frais de dépôt

Dans sa page générale des frais, FTX précise ne pas facturer de frais de dépôt. Toutefois, une autre page indique que « tous les frais connus encourus lors du dépôt de fiats sur FTX vous seront indiqués dans les instructions de dépôt. ». Un certain flou est donc laissé autour des frais de dépôt fiat sur FTX.

Les frais de retraits

Les retraits en cryptos sont en général gratuits, sauf pour ETH, les jetons ERC-20 et BTC (pour les retraits inférieurs à 0,01 BTC).

Il y a toutefois des exceptions favorables aux utilisateurs. Par exemple, vous bénéficiez d’un retrait de moins de 0,01 BTC gratuit par jour.

Concernant les retraits de monnaie fiat, voici les frais pratiqués :

Là encore, il y a des exceptions avantageuses :
Retrait d’un montant supérieur à 5000 USD : gratuits ;
Retrait d’un montant inférieur à 5000 USD : 1 retrait gratuit par tranche de 7 jours (glissants).

Les frais de trading

Les frais de trading de FTX s’appliquent à la fois sur le trading spot et sur les contrats à terme. Le tarif de base pour le trading sur FTX est :
0,020 % pour un ordre Maker ;
0,070 % pour un ordre Taker.

Rappel : un ordre Taker est réalisé immédiatement au prix du marché, mais un ordre Taker reste en attente (dans le carnet d’ordre) jusqu’à ce que le prix ciblé soit atteint.

Toutefois, il est possible de réduire ces frais de trading de trois façons : en détenant des jetons FTT, en stakant des jetons FTT, ou en ayant un volume de trading important sur l’exchange.

Réduire les frais de trading en possédant du FTT

Le FTT est le jeton de la plateforme FTX. Pour encourager l’utilisation de son token, FTX accorde un réduction des frais de trading aux détenteurs de FTT. Le montant minimum de FTT à posséder pour avoir une réduction est de 100 $. Ensuite, plus vous avez de jetons, plus le pourcentage de réduction est important. Voici le barème des réductions des frais de trading accordées aux détenteurs de FTT :

Attention toutefois, les frais minimum pour les ordres Taker sont de 0,015 %.

Réduire les frais de trading en stakant du FTT

FTX va encore plus loin en encourageant ses utilisateurs à faire du staking de jetons FTT. Et cette option est particulièrement accessible !

A partir de 25 jetons FTT en staking (soit 1250 $ au cours actuel), les frais Maker sont réduits à zéro ! Au-delà, les frais passent même dans le négatif, c’est-à-dire que vous gagnez de l’argent.

Voici le barème de réduction des frais Maker en fonction de la quantité de jetons FTT en staking :

Réduire les frais de trading grâce au niveau de compte

Enfin, FTX établit son barème de frais de trading en fonction du volume de transactions sur 30 jours. Voici les différents niveaux possibles et les frais correspondants :

Le premier palier pour réduire les frais de trading est donc de 2 millions de dollars de transactions mensuels. Naturellement, ce palier n’est pas à la portée de tous, certainement pas des traders privés occasionnels. Cette astuce est donc beaucoup moins accessible que les deux précédentes pour diminuer les frais de trading.

Les régulations de la plateforme FTX

La société FTX Trading Ltd est basée à Antigua-et-Barbuda. FTX Digital Markets Ltd, une filiale de FTX Trading Ltd, est autorisée en vertu de la loi 2020 des Bahamas sur les actifs numériques et les échanges enregistrés (« The Bahamas’ Digital Assets and Registered Exchange Act, 2020 ») et réglementée par la Commission des valeurs mobilières des Bahamas (« Securities Commission of the Bahamas »).

L’entité FTX Europe est approuvée par l’intermédiaire de K-DNA Financial Services Ltd, une entreprise d’investissement enregistrée à Chypre. FTX a obtenu l’approbation de la CySEC, la Cyprus Securities and Exchange Commission (numéro de licence 273/15). La CySEC est l’équivalent l’Autorité des Marchés Financiers (AMF) en France.

La plateforme FTX n’est pas régulée aux États-Unis. Les utilisateurs américains doivent utiliser la plateforme FTX US.

L'exchange FTX est-il sûr ?

FTX s’efforce de respecter de hautes exigences pour assurer la sécurité des transactions et des données. FTX utilise une combinaison de wallets en ligne et hors ligne pour stocker ses actifs. L’exchange a mis en place des mesures de sécurité à l’échelle de l’utilisateur ainsi que des fonctionnalités complémentaires.

La sécurité des comptes utilisateurs est assurée par l’authentification à double facteurs (2FA). Ainsi, vous devez saisir un code en plus de votre mot de passe pour toute connexion. L’authentification 2FA peut également être activée pour les retraits.

En plus de cela, FTX propose des fonctions plus avancées :

• Connexion aux sous-comptes : FTX offre la possibilité de personnaliser vos identifiants. En utilisant ces fonctions, vous pouvez donner accès à votre compte à d’autres personnes avec différents niveaux d’accès
• Liste blanche IP : Cette fonction permet de limiter les connexions à votre compte aux seules adresses IP déclarées
• Liste blanche des portefeuilles : Vous pouvez définir une liste d’adresses de portefeuilles autorisés à recevoir des transferts depuis votre compte FTX. Cela permet évidemment d’éviter les erreurs